自3月19日最后一個高爐停產(chǎn)以來，鋼鐵集團(tuán)(以下簡稱鋼鐵)陷入30億元債務(wù)危機(jī)的消息不脛而走，這個山西省規(guī)模最大的民營鋼鐵企業(yè)頓時身處危局。
當(dāng)然，和鋼鐵同樣焦慮的還有借款給它的銀行。鋼鐵所在地的山西省運城市聞喜縣銀監(jiān)辦相關(guān)負(fù)責(zé)人對媒體介紹，聞喜縣當(dāng)?shù)赜衅甙思毅y行卷入其中。其中，工商銀行和建設(shè)銀行則是鋼鐵主要的貸款銀行。
在鋼鐵行業(yè)產(chǎn)能普遍過剩、需求疲軟的背景下，任何一家鋼廠的淪陷，都有可能引發(fā)一連串的反應(yīng)。而銀行則是在這個鏈條上最為敏感的一環(huán)。
銀行被拖下水
盡管鋼鐵目前已經(jīng)排不進(jìn)全國鋼鐵行業(yè)的前30名，但其還是穩(wěn)坐山西最大民營鋼鐵企業(yè)的位置。鋼鐵的存在，對在其所處的聞喜縣意義更是非同小可。
據(jù)法治周末記者了解，在鋼鐵行業(yè)景氣的時候，鋼鐵所有的高爐全部開工，為聞喜縣GDP貢獻(xiàn)度達(dá)80%，即使在行業(yè)處于下降周期時，其產(chǎn)值也能占到當(dāng)?shù)谿DP的40%左右。
法治周末記者在采訪中了解到，目前運城市聞喜縣的政府多個部門已經(jīng)進(jìn)駐鋼鐵籌謀重組事宜。
作為一個資金密集型行業(yè)，鋼鐵行業(yè)向來同銀行關(guān)系密切。一位在銀行從事信貸業(yè)務(wù)的工作人員告訴法治周末記者，一般情況下鋼鐵企業(yè)都是一個地方吸納就業(yè)和納稅的“大戶”，同政府都有著較為良好的關(guān)系，而由于這些“大戶”都有土地、廠房作抵押，風(fēng)險較小，銀行在做信貸投放計劃時也會予以優(yōu)先考慮。
這種密切的合作關(guān)系使得雙方在鋼鐵行業(yè)持續(xù)向好時“一榮俱榮”，而在行業(yè)低迷之時也會出現(xiàn)“一損俱損”的局面。
鋼鐵也不例外，其通過鋼鐵設(shè)備、房產(chǎn)等作為抵押，從多家銀行以貸款、貿(mào)易信用證等方式獲得資金支持。其中，鋼鐵在民生銀行的授信敞口約為19.5億元，皆屬抵押擔(dān)保貸款。
此次債務(wù)危機(jī)傳出后，全國各地的債權(quán)人匯聚聞喜縣。據(jù)媒體報道，債權(quán)人隊伍中包括33家金融機(jī)構(gòu)和若干家第三方擔(dān)保公司，債務(wù)規(guī)模遠(yuǎn)不止此前報道的30億元，而是超過了100億元。
法治周末記者向運城市銀監(jiān)分局求證上述傳言，不過該局一位工作人員向記者表示，目前有關(guān)鋼鐵負(fù)債信息均掌握在運城市金融辦。記者致電運城市金融辦希望得到相關(guān)信息，但截至記者發(fā)稿時未能聯(lián)系上金融辦相關(guān)負(fù)責(zé)人。
3月13日，中國光大銀行上海外高橋保稅區(qū)支行對鋼鐵當(dāng)家人李兆會及旗下多家公司就金融借款合同糾紛提起訴訟，光大銀行向上海市第一中級人民法院提起財產(chǎn)保全申請，要求查封、凍結(jié)被告銀行存款3.24億元或其他等值財產(chǎn)，并凍結(jié)該借款合同的保證人美錦集團(tuán)8300萬股限售流通股股份。
原本外界就盛傳鋼鐵牽涉有高額的民間融資，同光大銀行的官司一經(jīng)披露，債權(quán)人的神經(jīng)再次繃緊，鋼鐵到底負(fù)債幾何目前仍是迷局。
鋼鐵目前的經(jīng)營狀況到底如何，亦沒有準(zhǔn)確的數(shù)據(jù)。據(jù)法治周末記者了解，在此次事件之前，鋼鐵已經(jīng)至少連續(xù)兩年沒有向政府主管部門上報財務(wù)數(shù)據(jù)了。
根據(jù)山西省運城市銀監(jiān)分局的統(tǒng)計，截至2013年8月末，運城轄區(qū)內(nèi)鋼鐵企業(yè)貸款余額合計為22.86億元人民幣。比年初增加7.37億元，增長率為47.5%。
為了避免鋼鐵行業(yè)這一貸款大戶出現(xiàn)危機(jī)，去年12月份，運城市銀監(jiān)分局發(fā)布了一份《對運城鋼鐵行業(yè)銀行信貸風(fēng)險情況的調(diào)查》，對鋼鐵予以了“點名”，要求銀行間要加強(qiáng)部門聯(lián)動，做到信息互通有無、貸款額度心中有數(shù)，防止出現(xiàn)超額授信、資金額度難以監(jiān)測等問題。
目前，河北敬業(yè)集團(tuán)、德龍鋼鐵均前往集團(tuán)考察，尋求合作事宜，不排除重組可能性。
不過，中國鋼鐵工業(yè)協(xié)會常務(wù)副秘書長、中國冶金工業(yè)規(guī)劃研究院院長李新創(chuàng)卻認(rèn)為，重組前景并不樂觀。
他對法治周末記者表示：“首先要對鋼鐵的整體債務(wù)進(jìn)行清理，目前只是傳言其欠債30億元，是否還有民間融資，還不甚清楚。重組后的企業(yè)能否在市場低迷的環(huán)境中具有核心競爭力也有待時間來檢驗。此外，鋼鐵員工數(shù)量龐大，如何安置好8000余名員工的出路，以及如何協(xié)調(diào)同當(dāng)?shù)卣年P(guān)系都非常重要。”
目前來看，重組前景不甚明朗，鋼鐵能否償還銀行的巨額欠債還存在未知數(shù)。
鋼鐵圈的資金危局
李新創(chuàng)表示，目前整個鋼鐵行業(yè)的經(jīng)營狀況難言樂觀。李新創(chuàng)所在的中國鋼鐵工業(yè)協(xié)會曾做過一個調(diào)查，結(jié)果顯示，今年1至2月份，全國鋼鐵行業(yè)的虧損面達(dá)47.7%，整個行業(yè)的平均負(fù)債率69%。
目前，除了鋼鐵外，尚未傳出其他規(guī)模較大的鋼鐵企業(yè)停產(chǎn)的消息。李新創(chuàng)在接受法治周末記者采訪時表示：“鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)不到萬不得已是不會全部停產(chǎn)的。一是停產(chǎn)會給企業(yè)本身造成很大的經(jīng)濟(jì)損失；二是會顯示企業(yè)的資金狀況非常吃緊，也會給外界傳遞一個極不好的信號。”
分析師胡艷平對法治周末記者介紹，從2008年開始，鋼鐵企業(yè)經(jīng)營一直不景氣。2008年金融危機(jī)后隨著4萬億元經(jīng)濟(jì)刺激計劃的推進(jìn)，鋼鐵行業(yè)有所回暖。從2010年開始，隨著政策刺激效應(yīng)的減弱，鋼鐵行業(yè)又掉頭向下陷入低迷。
2011年下半年開始，鋼鐵行業(yè)產(chǎn)能過剩、需求疲軟的危機(jī)首先在鋼鐵行業(yè)的流通環(huán)節(jié)——鋼貿(mào)企業(yè)中爆發(fā)了出來。
在鋼貿(mào)圈，互保、聯(lián)?，F(xiàn)象非常普遍，這個原本用來增信的做法在行業(yè)處于上升周期時，可以有效運轉(zhuǎn)，但是行情一旦低迷，只要一家鋼貿(mào)企業(yè)資金鏈出現(xiàn)問題，不能按時償還銀行貸款時，多米諾骨牌效應(yīng)就會被觸發(fā)。
從2011年下半年開始，僅上海市奉賢法院在不到一年時間里就受理了80多起涉鋼貿(mào)企業(yè)的金融借款合同糾紛。從2013年8月開始，上海地區(qū)一個月內(nèi)開庭的鋼貿(mào)金融糾紛案高達(dá)302起。牽涉銀行包括平安銀行、工商銀行、光大銀行、民生銀行等不一而足。
而鋼貿(mào)圈的資金危局僅僅是個開始。胡艷平對法治周末記者介紹，鋼貿(mào)企業(yè)屬于鋼鐵行業(yè)的流通環(huán)節(jié)，處在鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)的下游，鋼貿(mào)企業(yè)的信貸危機(jī)對其上游環(huán)節(jié)鋼鐵行業(yè)具有一定的傳導(dǎo)性。
“鋼貿(mào)企業(yè)和鋼廠之間的合作是其在鋼廠提貨需提前預(yù)付全款。隨著鋼貿(mào)企業(yè)的信貸危機(jī)爆發(fā)，很多鋼貿(mào)企業(yè)已經(jīng)被淘汰出局，這使得鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)的資金狀況更為吃緊。”胡艷平對法治周末記者說。
李新創(chuàng)對法治周末記者表示，目前全國鋼鐵業(yè)的負(fù)債總額大致為3萬億元。其中，銀行貸款1.3萬億元，其余的社會融資中，也有相當(dāng)部分最終源頭是銀行。一旦鋼鐵行業(yè)出現(xiàn)問題，那么銀行將毫無疑問地被裹挾其中。
5年后銀行資金的“落袋”挑戰(zhàn)
其實，鋼鐵行業(yè)的信貸危局早在4年前就埋下伏筆。監(jiān)管部門也一直密切關(guān)注著該行業(yè)的變化，并持續(xù)就信貸情況進(jìn)行預(yù)警。
2009年下半年，由于國內(nèi)鋼材庫存持續(xù)走高，引發(fā)了市場對鋼鐵行業(yè)產(chǎn)能過剩的擔(dān)憂。當(dāng)年12月，央行、銀監(jiān)會、保監(jiān)會就曾聯(lián)合發(fā)文，要求對包括鋼鐵行業(yè)在內(nèi)的六大產(chǎn)能過剩行業(yè)從嚴(yán)審查和審批貸款。
隨后幾年間，銀監(jiān)會又專門針對鋼鐵行業(yè)的信貸風(fēng)險多次發(fā)文，要求銀行對鋼鐵業(yè)運營狀況進(jìn)行摸底調(diào)查。
一位股份制商業(yè)銀行信貸部主任對法治周末記者介紹說，在銀監(jiān)會下發(fā)文件后，銀行業(yè)陸續(xù)開始通過提高準(zhǔn)入門檻、強(qiáng)化額度管控、上收審批權(quán)限、推行名單制管理等手段，加大對包括鋼鐵行業(yè)在內(nèi)的“兩高一剩”(高污染、高能耗、產(chǎn)能過剩)行業(yè)的清理力度。
該信貸部主任對法治周末記者表示，經(jīng)過及時清理，其所在的銀行目前在鋼鐵行業(yè)上的貸款所占比重不多。
近日，工商銀行披露了2013年度財報，財報數(shù)據(jù)也顯示，工行產(chǎn)能嚴(yán)重過剩行業(yè)貸款余額較上年減少199億元人民幣，不良率較上年下降0.97個百分點至0.79%。
農(nóng)業(yè)銀行披露的2013年財報顯示，去年農(nóng)行主動退出“兩高一剩”行業(yè)貸款193.85億元。
李新創(chuàng)對于鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)的還貸能力表示出了適度的樂觀。他對法治周末記者表示，流通環(huán)節(jié)的鋼貿(mào)企業(yè)出現(xiàn)信貸危機(jī)，主要是因為存在多重質(zhì)押、欺詐等問題，且所貸資金由于銀行貸后跟蹤不嚴(yán)，流向了很多后來受到國家政策調(diào)控的投資領(lǐng)域。而鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)在貸款過程中基本都提供了廠房、設(shè)備、土地等抵押物，應(yīng)該不會對銀行造成很大的沖擊。
不過，李新創(chuàng)和胡艷平均對記者表示，鋼鐵行業(yè)要消化掉目前的過剩產(chǎn)能，整個市場實現(xiàn)復(fù)蘇，至少需要5年時間。
除了本身行業(yè)不景氣的因素外，李新創(chuàng)對法治周末記者表示，來自環(huán)保的壓力也將使部分企業(yè)淘汰出局。
2013年年初，環(huán)保部對華北地區(qū)298家鋼鐵企業(yè)進(jìn)行了全面排查，發(fā)現(xiàn)70%以上的鋼鐵企業(yè)未按標(biāo)準(zhǔn)排放污染物，存在超標(biāo)排放的問題。
李新創(chuàng)對記者表示，如果環(huán)保達(dá)標(biāo)，這些企業(yè)的每噸鋼鐵的環(huán)保成本將提升100多元，其市場競爭力肯定會下降。
到時候銀行上萬億的貸款能否實現(xiàn)落袋為安，還將存在諸多挑戰(zhàn)。